기준금리 뜻과 인상 영향, 미국 금리 인상 관계와 물가 관계

이번 글은 기준 금리에 대해서 다뤄보도록 하겠습니다. 본 글은 경제에 대해서 전혀 모르는 초보자를 위해서 작성한 글이니 참고하시길 바랍니다.

기준금리(Base Rate)

돈은 시간과 관련이 매우 많습니다. 한 가지 예를 들자면 우리가 은행에 저축을 하게되면 은행에는 돈이 쌓입니다. 은행 입장에서는 우리가 돈을 오래오래 맡길수록 다양하게 활용할 수 있습니다. 그런데 한두명이 아니라 몇 천명 몇 만명이 은행을 이용한다면 그 합계는 몇 천억 몇 조원이 될 것입니다.

은행은 이 모여진 돈을 통해 투자를하고 또 돈을 불립니다. 그런데 고객이 돈을 인출한다고한다면? 제대로 투자를 하지 못하게되겠지요. 그래서 적금등의 상품으로 돈을 묶게만듭니다. 그런데 이유없이 돈을 은행에 묶게 둔다면 그 누구도 적금을 들지 않죠? 그래서 이에 대한 대가로 지불하는게 이자입니다.

이자는 보통 1~3%대로 형성이 되어있는데, 이 이자율은 바로 국가에서 정하는 “기준 금리”에 맞춰서 형성됩니다. 기준금리가 올라가면 이자 %도 같이 상승합니다. 기준금리는 한국의 중앙은행인 한국은행에서 결정하며, 각 국가별로도 중앙 은행들이 있습니다. 미국은 연방준비제도를 기준으로, 유럽은 유럽중앙은행, 중국은 중국인민은행 등이 있습니다.

기준금리가 인상되면?

자 그렇다면 금리가 올라간다면 어떤 상황이 발생할까요? 우리나라의 금리만 놓고 봅시다. 기준금리가 상승하게된다면 이자율도 상승합니다. 그렇게되면 적금을 든 사람 입장에서 이자도 동시에 상승하여 적금만기 시 많은 돈을 수령할 수 있겠습니다. 그러나 이건 좋은예시일뿐입니다.

이자율이 상승한다는건 은행으로부터 돈을 빌렸을때 갚아야할 이자도 동시에 상승한단 소리입니다. 즉 주택담보대출이나 신용대출을 받은 사람이라면 기준금리 인상에따라 갚아야할 이자도 늘어날 수 있습니다. 쉽게 이야기한다면

기준 금리 인상 = 이자율 상승 = 적금 이자율 상승 = 대출 상환이자 상승

긍정적인 영향과 부정적인 영향이 동시에 발생하게됩니다. 문제는 지난 3년간 주택가격이 천정부지로 솟아오름에따라 흔히 말하는 ‘영끌’을 통해 주택을 구입하다보니 자기 형편 그 이상의 대출을 받아서 집을 샀다면 또는 코로나때문에 어려워져 신용대출을 받았다면 갚아야할돈도 늘어나는것입니다.

예를들어보자면 신용대출 1천만원을 기준으로 4.64% 대출을 받았다면 원리금 균등상환으로 월 854,426원을 납부해야하며 총 납부액은 10,253,112원으로 천만원에 대한 이자는 253,112원입니다.

여기서 만약 금리가 0.32% 상승했다고 가정한다면 4.96% 대출 시 원리금 균등상환으로 855,892원을 납부해야하는데 0.32%상승으로 월 이자를 천원정도 더 지불해야합니다. 총 납부액은 10,270,704원으로 천만원에 대한 이자는 270,704원입니다.

자 근데 제가 위 예시는 1년 납기 기준 천만원을 말했습니다. 그러나 생활고로인해 5천만원의 신용대출을 받았다면 4.64%시 총 이자는 1,265,558원 4.94%시 총 이자는 1,347,993입니다.

0.3%인상할때마다 총 이자는 10만원씩 증가하죠. 즉 1%라면 총 이자는 30만원입니다. 현재 한국 중앙은행은 연말까지 1.5~2%의 추가 인상을 계획하고 있습니다. 물론 위의 경우가 신용대출일 경우라 와닿지 않을 수 있지만 주택담보대출로 1억을 10년간 빌렸다면 어떤상황이 벌어질까요?

금리 1% 인상에 이자가 약 600만원이 증가되었습니다. 600만원이 작아보일지몰라도 여러분 월급을 따져본다면 약 1년동안 나눠서 갚아도 56만원씩 추가 납부를 해야합니다. 그런데 2억을 대출받았다면? 또는 대출기간이 10년이아니라 20년이라면? 이자 1% 상승은 총 대출이자가 기하급수적으로 불어나는 결과가 발생하게됩니다.

이렇게 되버리니 사람들은 대출을 받아서 집을사지 않게되고 대출을 받아서 주식하는일이 없어지게 되기 때문에 부동산 가격 하락과 주식 가격 하락이 발생하게됩니다.

한국과 미국 기준금리

자 그렇다면 미국 기준금리와 한국기준금리는 무슨관계가 있길래? 미국 금리가 인상되면 한국 금리도 인상해야할까요? 만약 한국 기준금리가 1%라고 가정하고 미국 기준금리고 1%라고 가정해봅시다.

그런데 여기서 미국 기준금리가 1.5%로 0.5% 상승한다고하면 발생하는 상황은 다음과 같습니다.

우리나라는 기축통화로 내부적으로 달러를 지속적으로 비축하고있는데, 한국에서 갖고있는 달러는 기준금리가 1%의 이득뿐이지만, 미국에선 1.5%의 이득을 보기때문에 국내 달러보유자들이 해외로 달러를 유출시켜버립니다.

단순하게 달러가 유출되는데 뭐 그렇게 호들갑이냐 할 수 있지만 달러유출로 인해 경제가 망했던 대표의 예시가 바로 IMF사태입니다. 달러가 없는 국가는 위험합니다. 갑자기 달러가 필요할때 미국으로부터 팔았던 가격보다 더 비싼가격을주고 살 수 있는 확률이 크기때문에 외국인 투자자들이 대거 빠져나가면서 국내 투자가 부진해지고, 투자가 부진해지니 주식이하락하고 회사 가치도 동반 하락합니다.